ऐसी परिभाषा जिसे मापा जा सके
Overtrading का कोई तय नंबर नहीं है। दिन में दस ट्रेड एक स्कैल्पर के लिए सामान्य हैं और स्विंग ट्रेडर के लिए लापरवाही। Overtrading इस बात से तय होती है कि आपके प्लान और आपने जो किया, उनके बीच कितना फ़र्क़ है, और अतिरिक्त ट्रेड्स की क्वालिटी कैसी है।
इसलिए परिभाषा आपके अपने प्लान से शुरू होती है। अगर आपका ट्रेडिंग प्लान कहता है "दिन में ज़्यादा से ज़्यादा 3 ट्रेड, सिर्फ़ A-ग्रेड सेटअप", तो किसी भी दिन चौथा और उसके बाद का ट्रेड प्लान से बाहर है। आपका ब्रोकर स्टेटमेंट इस तथ्य को पक्का करता है, इसलिए यह "मैंने बहुत ज़्यादा ट्रेड किया" जैसे धुँधले एहसास से कहीं ज़्यादा काम का है।
अगर आपके प्लान में अभी कोई लिमिट नहीं है, तो नीचे वाली माप आपको एक लिमिट चुनने में मदद करेगी।
पाँच संकेत जो आपके जर्नल में मिल सकते हैं
- रोज़ के ट्रेड प्लान से ज़्यादा। हर सेशन के बंद ट्रेड गिनें और अपनी लिमिट से तुलना करें। नोट करें कि कितने दिन लिमिट पार हुई।
- बाद वाले ट्रेड्स के नतीजे ख़राब। हर ट्रेड को उसके दिन के अंदर नंबर दें (1, 2, 3 वग़ैरह) और पोज़िशन के हिसाब से नतीजों की तुलना करें। अगर ट्रेड 4 और उसके बाद वालों का प्रॉफ़िट फ़ैक्टर ट्रेड 1 से 3 से कम है, तो अतिरिक्त ट्रेड आपको महँगे पड़ रहे हैं।
- बिना टैग वाले ट्रेड। जिन ट्रेड्स पर सेटअप का नाम नहीं है, या "other" टैग है, वे अक्सर जल्दबाज़ी वाले होते हैं। कुल ट्रेड संख्या में उनका हिस्सा एक तेज़ हेल्थ चेक है।
- होल्डिंग टाइम छोटा। ज़्यादा ट्रेड वाले दिनों में औसत होल्ड टाइम घटने का मतलब हो सकता है कि अगला ट्रेड खोलने के लिए ट्रेड जल्दी बंद किए जा रहे हैं।
- कॉस्ट नतीजों से तेज़ बढ़ रही है। ब्रोकरेज, चार्जेस और स्प्रेड हर ट्रेड पर लगते हैं। ज़्यादा ट्रेड वाले दिनों में कुल कॉस्ट की तुलना नेट P&L से करें।
पाँचों की ज़रूरत नहीं है। आमतौर पर अकेले संकेत 1 और 2 ही सवाल का जवाब दे देते हैं।
उदाहरण: 20 सेशन, ट्रेड नंबर के हिसाब से बँटवारा
एक ट्रेडर का प्लान दिन में 3 ट्रेड की इजाज़त देता है। 20 सेशन में उन्होंने 108 ट्रेड लिए। सभी 20 सेशन में कम से कम 3 ट्रेड थे, इसलिए ट्रेड 1 से 3 में 60 ट्रेड आते हैं, और 48 चौथे या उसके बाद वाले थे।
| दिन में ट्रेड नंबर | ट्रेड | विन | औसत विन | औसत लॉस | नेट P&L | प्रॉफ़िट फ़ैक्टर | एक्सपेक्टेंसी |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 से 3 (प्लान में) | 60 | 33 (55%) | ₹120 | −₹90 | +₹1,530 | 1.63 | +₹25.50 |
| 4 और उसके बाद | 48 | 19 (39.6%) | ₹95 | −₹105 | −₹1,240 | 0.59 | −₹25.83 |
नंबर कैसे बने:
- प्लान में: ग्रॉस विन 33 × ₹120 = ₹3,960; ग्रॉस लॉस 27 × −₹90 = −₹2,430। प्रॉफ़िट फ़ैक्टर = 3,960 ÷ 2,430 = 1.63। एक्सपेक्टेंसी = 0.55 × 120 + 0.45 × (−90) = +₹25.50 प्रति ट्रेड।
- प्लान से आगे: ग्रॉस विन 19 × ₹95 = ₹1,805; ग्रॉस लॉस 29 × −₹105 = −₹3,045। प्रॉफ़िट फ़ैक्टर = 1,805 ÷ 3,045 = 0.59। एक्सपेक्टेंसी = (19 ÷ 48) × 95 + (29 ÷ 48) × (−105) = −₹25.83 प्रति ट्रेड।
20 सेशन का कुल +₹290 है। ऊपर से देखें तो यह थोड़ा प्रॉफ़िट वाला महीना है। ट्रेड नंबर के हिसाब से बाँटें, तो यह एक मज़बूत प्लान है (+₹1,530) जिसका ज़्यादातर प्रॉफ़िट उन ट्रेड्स ने वापस गँवा दिया जिनकी प्लान में कोई जगह ही नहीं थी। विन रेट गिरा, औसत विन छोटा हुआ और औसत लॉस बड़ा हुआ। यह मेल अक्सर उन ट्रेड्स में दिखता है जो बिना ज़्यादा परखे लिए जाते हैं।
आप किसी भी लाइन को प्रॉफ़िट फ़ैक्टर कैलकुलेटर से चेक कर सकते हैं। कम विन रेट और ख़राब पेऑफ़ एक साथ इतने महँगे क्यों पड़ते हैं, यह समझने के लिए ट्रेडिंग एक्सपेक्टेंसी देखें।
यह बँटवारा ख़ुद कैसे करें
- अपने बंद ट्रेड्स को ओपन डेट और टाइम के साथ एक्सपोर्ट करें या लिस्ट बनाएँ।
- ओपन टाइम से सॉर्ट करें और एक कॉलम
n_in_dayजोड़ें: हर सेशन के पहले ट्रेड के लिए 1, दूसरे के लिए 2, वग़ैरह। in_planजोड़ें: TRUE जब n_in_day ≤ आपकी डेली लिमिट।- in_plan की हर वैल्यू के लिए गिनती, विन, औसत विन, औसत लॉस, नेट P&L और प्रॉफ़िट फ़ैक्टर निकालें। ट्रेडिंग जर्नल स्प्रेडशीट में फ़ॉर्मूले दिए हैं।
- और बारीक बँटवारे (1, 2, 3, 4, 5+) के साथ दोहराएँ ताकि ठीक-ठीक दिखे कि नतीजे कहाँ पलटते हैं।
जो जर्नल ऐप आपके ब्रोकर से फ़िल्स इम्पोर्ट करता है, जैसे TradeGreen, वह हर ट्रेड का ओपन टाइम और P&L अपने-आप भर देता है, और आपके लिए सिर्फ़ गिनती और टैग बचता है।
नतीजा निकालने से पहले कम से कम 40 से 60 ट्रेड लें। छोटे समूहों में एक आउटलायर नतीजे को पलट सकता है।
नंबरों को लिमिट में बदलना
बँटवारा बताता है कि आपकी लिमिट कहाँ होनी चाहिए। अगर ट्रेड 3 तक नतीजे ठीक रहते हैं और ट्रेड 4 से नेगेटिव हो जाते हैं, तो 3 ट्रेड की लिमिट को आपके अपने डेटा का सहारा है, न कि कहीं पढ़े किसी नियम का। अगर ट्रेड 6 तक नतीजे ठीक रहते हैं, तो आपकी मौजूदा लिमिट शायद ज़्यादा सख़्त है, और यह जानना भी काम का है।
इन्हीं मापों पर चलने वाले दूसरे नियम:
- सिर्फ़ सेटअप वाले ट्रेड: नाम वाले सेटअप के बिना कोई ट्रेड नहीं। बिना टैग वाले ट्रेड्स का हिस्सा शून्य की ओर गिरना चाहिए।
- टारगेट ट्रेड संख्या के बाद रुक जाएँ, विन हो या लॉस। गिनें कि कितने दिन आपने इसे निभाया।
- डेली लॉस लिमिट के साथ जोड़ें। Overtrading अक्सर लॉस के बाद के revenge trading से मिल जाती है, और लॉस लिमिट दोनों की सीमा तय कर देती है।
बँटवारे को हर महीने रिव्यू करें। अगर लिमिट काम कर रही है, तो "प्लान से आगे" वाली लाइन शून्य ट्रेड की ओर सिकुड़ेगी, और आपका कुल प्लान वाली लाइन जैसा दिखने लगेगा।
आम ग़लतफ़हमियाँ
"कम ट्रेड हमेशा बेहतर।" तब नहीं जब अतिरिक्त ट्रेड्स की एक्सपेक्टेंसी पॉज़िटिव हो। टेस्ट अतिरिक्त ट्रेड्स का नतीजा है, उनकी गिनती नहीं।
"मेरा विन रेट ठीक है, तो यह overtrading नहीं है।" अकेला विन रेट गुमराह करता है। उदाहरण में सबसे ज़्यादा औसत विन और औसत लॉस बदले थे। प्रॉफ़िट फ़ैक्टर और एक्सपेक्टेंसी भी देखें, जैसा ट्रेडिंग में विन रेट में बताया गया है।
"दिन सुस्त था, तो कुछ न कुछ ढूँढना ही था।" शांत मार्केट कम ट्रेड करने की वजह है, अपना पैमाना नीचे करने की नहीं। आपका डेटा इसे पक्का कर सकता है: कम वोलैटिलिटी वाले दिनों की तुलना ट्रेड संख्या के हिसाब से करें।
अगर overtrading समस्या नहीं है, तो दूसरी लीक्स हो सकती हैं। लॉस वाला सेटअप या दिन का ख़राब समय कैसे खोजें, इसके लिए डे ट्रेडिंग में पैसा क्यों डूब सकता है देखें।